关注三大去中心化交易协议, 0x 路印 Loopring 与 kyber
一中心化交易所 PK 去中心化交易所
中心化交易所存在很多典型的问题:
安全性问题
最突出的问题中心化交易平台依然按照传统金融机构的方式运作, 需要充值提现, 扮演了资金托管的角色, 容易被黑客攻击造成资产损失, 同时交易平台也可能倒闭或卷款跑路
交易过程不透明
交易所可以利用信息不对称来操纵价格交易所内部的挂单和成交, 都是用平台的 IOU 来记录的 IOU:I OWE YOU 的简称, 类似银行券的存在, 其所代表的真正含义, 就是用户在平台所实际抵押的法币 / 数字币数量的实际数量中心化交易所需要对抗的是人性中的贪婪, 交易所虚增 IOU 和挪用客户保证金参与市场做对赌的行为, 将成为交易所的系统性风险
KYC 信息
KYC 即 Know your customer,KYC 在追查黑客和不法分子时, KYC 预留的信息可以提供很好的帮助, 但是大量的交易者是在做合法交易, 中心化交易平台通过 KYC 收集客户信息, 也与数字货币匿名性不符
结合加密货币的去中心化特点, 去中心化的交易平台将是今后的趋势而目前已经有多个去中心化的技术项目, 其中比较成熟协议有 0Xkyber 以及路印(Loopring)
去中心化交易所现阶段也存在亟待解决的问题, 如流动性问题, 大多数的 DEX 交易量和交易深度不够; 版本更新问题, 去中心化交易所可能发生的分叉等
一般来说, 未来的趋势是中心化交易所适合少量实时交易, 去中心化交易所适合大额安全性高的交易
下面主要就 0x 路印与 kyber 主要的去中心化协议进行对比
二 0x Project
0x 是一种开源的去中心交易协议, 允许符合 ERC20 的币种在上面交易, 目标是成为以太坊生态上各种 DAPP 的共享基础设施, 为区块链生态提供技术标准规范
0x 官网: https://0xproject.com/
白皮书定义:
0x is an open protocol for decentralized exchange on the Ethereum blockchain.
0x 是一个基于以太坊的, 为去中心化交易所而设计的开源协议
白皮书地址: https://0xproject.com/pdfs/0x_white_paper.pdf
中文版: https://github.com/exchange-prototype/mozi/wiki
在 0x 协议中, 交易通过链下传输实现, 相较置于主链的线上方案, 0x 协议可以降低交易成本, 消除网络拥堵每一次发起交易时, 任何一个节点都可以称为中介, 可以传输订单交易并收取一定的费用
由于 0x 协议建立在以太坊的分布式网络上, 具有去信任的特点, 不会像中心化机构那样会因为服务器故障而无法工作, 因而消除交易中存在的风险
0x 在技术实现上引入了 Relayer 的概念, 其中任何可以实现 0x 协议, 包括提供链下订单薄服务的做市商交易所 Dapp 等, 都可以称为 Relayer 更简单的理解, Relayer 就是一个特别的中继节点, 而基于 Relayer 的订单薄技术可以是中心化的也可以是非中心化的
通过 0x 协议的交易过程大致如下:
1.Relayer 设置自身的交易服务费用规则, 并对外提供订单簿服务
2.Maker 选定一个 Relayer 进行挂单创建和填充必要的订单, 手续费信息, 并用私钥签名
3.Maker 将签名后的订单提交给 Relayer
4.Relayer 对订单做必要的检查, 并将其更新到自身的订单簿
5.Takers 监看到订单簿的更新, 并选中成交订单
6.Takers 对选中的订单进行填充, 并广播至区块链完成最后的成交
三 Loopring 协议
中文白皮书:
zh_whitepaper-old.pdf
路印协议和 0X 协议很相似, 王东在分享上也说受到了 0X 的很多启发
路印协议中同样有 Relayer 的概念, 并且借鉴了闪电网络的思路, 将订单生成传播撮合放到区块链之外, 可以避免链上交易拥堵, 去除区块链对订单表更新维护的性能瓶颈
对于用户来说, 路印协议简化了整个交易的充值提现步骤, 使资产丢失的可能性为零同时订单卖出时代币不必锁定, 下单后还可以将代币随时转走
路印协议引入了环路撮合的概念, 传统撮合系统是在两个币种间, 即一个交易对的买卖两个方向间完成撮合; 而 Loopring 协议将撮合的概念扩展到多币种, 通过交易环路来完成多个币种之间交易的撮合环路撮合可以大大增加资产的流动性, 提高交易确认速度
1. 用户甲乙丙分别对 Loopring 撮合智能合约授权, 授权后该合约可对用户指定代币账号做不超过一定额度的转出操作在上面实例中, 合约可最多从用户甲的账号转出 1000 个 A 代币, 从用户乙账户转出 9 个 B 代币, 从用户丙账户转出 100 个 C 代币;
2. 用户甲乙丙分别生成自己的订单, 并用私钥对其进行数字签名订单不再区分买单和卖单, 所有订单都被视为交换单 甲的订单声明: 甲愿意卖出不多于 1000 个 A 代币, 买到尽可能多但不少于 10 个 B 代币; 如果是部分成交, 那么 A 到 B 的兑换率不得低于 1000/10 = 100.0(卖出代币数量除以买入代币数量)
3. 甲乙丙分别将自己的订单通过适当的方式发送到一个或多个交易所;
4. 交易所收到上述三个订单, 将它们分别放到三个对应的订单表 (orderbook) 中, 并实时通过区块链数据更新计算每个订单的状态, 同时不断努力寻找能够撮合的一组订单 我们后续称之为交易环路或者撮合环路一旦确定三个订单的当前状态可以撮合成功, 且收益满足预期, 即决定实施这个撮合;
5. 交易所对撮合交易签名后发送到 Loopring 撮合智能合约地址;
6. 撮合智能合约验证四方签名, 之后验证三个订单 (的最新状态) 是否可以真正成交若无法成交, 合约终止(交易所依然要消耗一定的油费); 否则智能合约分别计算出甲乙丙三方各自需要支出的金额, 以及交易所该收取的费用, 并且实时将甲乙丙账号中的资产进行互转, 并完成对交易所的费用支付 如下图
所示在交易过程中, 撮合智能合约还会调用 Loopring 注册智能合约 (LoopringRegistration Contract) 来计算交易所应该给予该笔交易的费用折扣; 在交易完成前, 还会调用 Loopring 统计智能合约 (Loopring Stats Contract) 对交易所以及代币相关的统计数据做更新
7. 交易所监听新的区块和链下新的交易数据, 并根据这些数据更新订单表, 然后不
断进行新的撮合
四 KyberNetwork
KyberNetwork 是一个数字资产与加密数字货币的即时交易和兑换的链上协议, 基于 KyberNetwork 协议的链上去中心化交易所可为用户提供多种应用, 包括构建各种交易 API 并提供给商家与用户
白皮书地址: https://cn.kyber.network/assets/KyberNetworkWhitepaper-cn.pdf
KyberNetwork 支持跨链交易, 其路线图包含了使用中继技术和类似于 Polkadot 和 Cosmos 这样的未来协议, 以支持不同加密币种之间的跨链交易
网络中的参与者共分为 5 种角色:
在网络中发送和接收代币的用户 KyberNetwork 的用户包括个人用户智能合约账户和商家
为平台提供流动性的 (一个或多个) 储备实体它可以是平台自己的储备库或者由其他者注册的造市第三方储备库根据是否从公众那里取得贡献, 储备库也被分为公共的和私有的两类
为储备实体供资金并分享平台的利润贡献者这类参与者只存在于公共储备库中, 从公众那里接收贡献来创建储备库
维护储备库决定兑换率并将该比率反馈给 KyberNetwork 的储备管理者
KyberNetwork 运营者, 负责在网络中添加删除储备实体以及将代币对列入 / 移出交易列表 Kyber 团队将作为初始运营者引导平台的早期发展后期将设置去中心化的管理来接替团队的运营者角色每一位参与者都以不同的方式独立地与智能合约交互
五对比
路印协议可以认为 0x 协议的升级版, 不在主链上交易, 避免网络拥堵, 路印协议引入了环路撮合的概念, 可以大大提高交易确认速度, 给交易所提供了套利做市的空间, 可以提高生态的参与度
Kyber 的特色是储备库与竞争机制, 可以实现去中心化的代币交易与跨链交易但 Kyber 比较依赖于以太坊网络, 受主链性能约束较多
目前三大协议的开发基本都完成, 应用也逐渐丰富, 最新的信息可以关注官网动态
参考:
- zh_whitepaper-old.pdf
- https://github.com/exchange-prototype/mozi/wiki
- https://cn.kyber.network/assets/KyberNetworkWhitepaper-cn.pdf
来源: https://www.cnblogs.com/binyue/p/8668558.html